Consulenza sulla struttura del capitale e sui finanziamenti legati all'energia elettrica

La combinazione appropriata di debito, capitale proprio e capitale ibrido, insieme alla sequenza con cui viene impiegata, incide in modo sostanziale su costi, rischi e rendimenti di un'attività ad alta intensità di capitale e di lunga durata.

Sì; il finanziamento può essere strutturato intorno alla capacità elettrica già assicurata e ai contratti di acquisto di energia (PPA), utilizzando strumenti verdi o Sukuk quando appropriato.

Matchpoint organizza l'intera struttura di capitale per sviluppatori e operatori di data center: finanziamento dell'acquisto di terreni ed edifici predisposti con alimentazione elettrica, debito senior per la costruzione e project finance, mezzanine, capitale proprio e capitale di joint venture, oltre a rifinanziamento sostitutivo e sale-and-leaseback una volta stabilizzato l'impianto. Gli importi vanno da USD 5m a USD 500m+.

No. Matchpoint è una società di consulenza in finanza aziendale e di presentazione di investitori: strutturiamo e raccogliamo finanziamenti, presentiamo investitori in capitale proprio e debito e forniamo consulenza M&A. Ingegneria, costruzione e gestione operativa degli impianti sono svolte dai vostri appaltatori e operatori; tali servizi sono esclusi dal nostro perimetro.

Flussi di cassa contrattualizzati da locazioni o accordi di utilizzo a lungo termine con clienti hyperscale e aziendali solvibili conferiscono ai data center profili di rendimento di tipo infrastrutturale; la domanda strutturale legata a IA e cloud sostiene la crescita. Strutturiamo debito e capitale proprio intorno a tali flussi contrattualizzati e alla capacità elettrica e alla connettività già assicurate per l'attività.

Tramite project finance senior, spesso a ricorso limitato, dimensionato sui flussi di cassa contrattualizzati dei clienti e sulla capacità elettrica e connettività assicurate per l'attività, con erogazioni legate alle tappe di avanzamento della costruzione.

Un cliente di riferimento solvibile o contratti di locazione già sottoscritti prima del completamento, capacità elettrica dalla rete già assicurata, un operatore esperto e un percorso chiaro verso la stabilizzazione.

L'involucro edilizio di un data center già costruito, con capacità elettrica dalla rete assicurata e infrastrutture principali, pronto per l'allestimento da parte di un cliente o operatore.

I tempi per assicurarsi terreni e capacità elettrica dalla rete sono critici e l'impegno di capitale è elevato; finanziamenti dedicati all'acquisizione o finanziamenti ponte consentono agli sviluppatori di assicurarsi capacità scarsa prima della costruzione.

Sì; le apparecchiature di calcolo di elevato valore possono essere finanziate tramite strutture di finanziamento delle attrezzature e garantite da attività, dimensionate sulle apparecchiature e sul loro utilizzo contrattualizzato.

No; organizziamo i finanziamenti per costruzione, allestimento e attrezzature. Ingegneria e installazione sono svolte dai vostri appaltatori.

Di norma serve una componente significativa di capitale proprio subordinata al debito senior e mezzanine, spesso fornita attraverso joint venture che combinano terreni, capacità elettrica, un operatore e capitale istituzionale.

Sì; strutturiamo joint venture e presentiamo operatori, sviluppatori e partner finanziari per completare l'insieme delle risorse necessarie.

Capitale raccolto a livello di operatore o di portafoglio per finanziare una pipeline di siti, con un approccio complessivo che supera il finanziamento di singole attività una alla volta.

Fondi infrastrutturali, investitori istituzionali e attori strategici che cercano un'esposizione su larga scala alle infrastrutture digitali.

Tramite capitale proprio, debito o co-investimenti in attività e piattaforme di data center in fase di sviluppo oppure già stabilizzate. L'accesso è riservato a investitori istituzionali e family office qualificati.

L'accesso degli investitori ai data center si affianca al nostro servizio Investimenti alternativi; qui l'attenzione è rivolta specificamente alla classe di attività dei data center, con opportunità sia in sviluppo sia stabilizzate.

Dopo la stabilizzazione, con locazioni a clienti solvibili e flussi di cassa prevedibili, il data center può sostenere debito meno costoso e a più lunga scadenza che rimborsa il finanziamento della costruzione.

Sì; un rifinanziamento sostitutivo può restituire capitale agli sponsor perché lo impieghino nel sito successivo.

Il proprietario vende la struttura a un investitore e la riaffitta immediatamente con un contratto di locazione a lungo termine, liberando capitale pur continuando a operare.

Fondi infrastrutturali, REIT e investitori istituzionali che cercano flussi di cassa contrattualizzati di lunga durata.

Data center operativi con contratti di locazione sottoscritti da clienti solvibili e flussi di cassa prevedibili.

Sì; i flussi di cassa contrattualizzati delle locazioni possono sostenere cartolarizzazioni e strutture di debito garantite da tali contratti.

Sì; i vantaggi di capitale e di scala alimentano operazioni M&A tra operatori e piattaforme, creando opportunità per acquirenti e venditori.

Entrambi; gestiamo processi di vendita e ricerche per conto degli acquirenti relative ad attività e piattaforme di data center e infrastrutture digitali.

In questa fase manca un bene completato da offrire in garanzia e la disponibilità elettrica è ancora incerta; il capitale specialistico remunera il rischio della fase e si converte una volta assicurati capacità elettrica e accordi di offtake.

Capacità elettrica assicurata con una tempistica credibile; la valutazione creditizia dei finanziatori parte oggi dall'allacciamento alla rete, prima di passare all'edificio.

I finanziatori attribuiscono un valore ridotto all'hardware e basano la valutazione creditizia sul contratto: un accordo di utilizzo di lunga durata con una controparte solvibile determina la capacità di indebitamento dell'intero progetto.

No; cambia però il prezzo del finanziamento. Garanzie, pagamenti anticipati, periodi di ammortamento più brevi e diversificazione dei clienti possono sostenere un'operazione che una singola controparte con debole merito creditizio non renderebbe finanziabile.

Gli incarichi combinano di norma un retainer con una commissione di successo. Le condizioni vengono concordate per iscritto prima dell'inizio del lavoro e commisurate alla dimensione, al perimetro e alla complessità del mandato.

La maggior parte degli incarichi raggiunge un primo term sheet entro 30 giorni, a seconda del grado di preparazione alla due diligence e della struttura; il closing segue una volta concordati i termini.

Una breve chiamata riservata per definire l’ambito e un NDA; strutturiamo il fabbisogno e prepariamo i materiali, quindi conduciamo un processo competitivo attraverso le nostre 5,000+ relazioni con investitori e finanziatori e negoziamo fino al closing, con un partner alla guida in ogni fase.

Matchpoint Partners ha sede negli Emirati Arabi Uniti e gestisce incarichi transfrontalieri negli Emirati Arabi Uniti, in Arabia Saudita, India e Regno Unito, con attività di transazione anche nel resto d'Europa, a Singapore e negli Stati Uniti.

Matchpoint svolge incarichi di finanza aziendale, finanziamento, fusioni e acquisizioni e collocamento di fondi a partire da 5 milioni di dollari, subordinatamente alla compatibilità dell'incarico, alla due diligence, alla normativa applicabile, alla capacità operativa e a un accordo scritto. Il team di partner ha originato e guidato operazioni per oltre 2 miliardi di dollari.

Utilizza il modulo di richiesta, scrivi a contact@matchpoint-partners.com oppure chiama o contatta via WhatsApp il numero +971 55 345 6487. Ogni incarico è guidato da un partner fin dalla prima conversazione.

Sì. Le informazioni riservate sono gestite in conformità ai termini dell’incarico e a ogni accordo di non divulgazione applicabile.