意味と取引での使用
SECに提出された開示では、利用可能な流動資産は現金、有価証券、および流動性に迅速にアクセスするための優先ソースとして使用される適格担保として説明されており、条件付きファシリティは個別に特定されています。 [S1]
SECに提出された年次報告書には、指定された満期債務および借入の少なくとも90日分の資金を供給するのに十分な規制された流動性準備金が記載されています。 [S2]
提案された管理方法: 家族固有の補償範囲とストレス シナリオを設定し、通貨と法人ごとに適格な資産と現金ニーズを調整します。
計算例
例示的なファミリーオフィスの予備のみ。適格流動資産が 18.0 百万、支出、税金、資本金を含む 12 か月の計画需要が 12.0 百万であると仮定します。
すべての列を表示するには、テーブルを水平にスクロールします。
| 測定 | 計算 | 結果 |
|---|---|---|
| 適格な流動資産 | 与えられた | 18.0m |
| 現金需要を予測する | 与えられた | 12.0m |
| 流動性カバレッジ | 18.0 / 12.0 | 1.50x |
| 準備金剰余金 | 18.0 - 12.0 | 6.0m |
例示的な準備金は、記載されている 12 か月の需要の 1.50 倍をカバーしており、6.0 百万の剰余金があります。
取引レビューの進め方（案）
現金ニーズをマッピングする
支出、税金、負債、約束、不測の事態を予測します。
資産の分類
資格、アクセス時間、髪型、通貨、制限を設定します。
ストレスシナリオ
遅延分配、ドローダウン、事業会社のニーズをモデル化します。
アクションを設定する
最小限の適用範囲、補充、エスカレーションのトリガーを承認します。
必要資料チェックリスト
義務
予算、税金スケジュール、負債と資本のコミットメント。
資産
現金、有価証券、保管、制限、決済期間。
設備
コミット額、条件、担保、引き出しのタイミング。
ポリシー
適用範囲、ヘアカット、通貨、およびトリガーの承認。
意思決定の枠組み
| 状況 | 提案されたアクション |
|---|---|
| 補償範囲がポリシーを下回る | 流動性を補充するか、任意のコミットメントを再スケジュールします。 |
| 資産が集中している | 市場性、価格、決済能力を重視します。 |
| ニーズは複数の通貨にあります | 通貨固有のカバレッジとヘッジの決定を設定します。 |
| 施設には条件があります | ポリシーに基づいて除外またはヘアカットします。 |
確認すべき一般的な誤り
- 流動性の低い個人資産を額面どおりにカウントする。
- 税金や資本の要求を無視する。
- 未コミットのクレジットを現金として扱います。
- ストレス テストを行わずに 1 つの水平線を使用します。
流動性準備ポリシーを設定する
義務、ポートフォリオの流動性、設備を準備金の見直しに持ち込みます。適用範囲、ストレス、補給のきっかけを調整します。
取引について話し合う主要な参照資料と編集上の範囲
- SEC への提出: 流動性準備金コンポーネント
利用可能な流動性資産と条件付き流動性ファシリティの分離の例。 参照資料の確認日：2026年9月17日。 - SEC 申請: 90 日の流動性準備金要件
定義された期間と指定された義務に関連付けられた準備金要件の例。 参照資料の確認日：2026年9月17日。
米国の公開出願を使用した一般的な取引教育。数値は仮説です。家族の状況、法人、税金、約束、投資方針によって適切な準備金が決まります。
一般的なビジネス情報。法律、税金、会計、財務の事実に応じた適切なアドバイスを得ることができます。オファー、貸し手のコミットメント、または取引の結果は表現されません。すべての実際の例は、明示的に想定された数値を使用しています。編集草稿の日付: 17 9 月 2026.
