M&A чек-лист подготовки к продаже
Что владельцам следует подготовить перед запуском процесса продажи.
Перед запуском процесса продажи M&A подготовьте обзор бизнеса, финансовую отчётность, анализ концентрации клиентской базы, ключевые договоры, информацию о руководстве и персонале, юридические и налоговые документы, сведения об интеллектуальной собственности и технологиях, а также полноценный и хорошо организованный дата-рум.
Чек-лист подготовки к продаже
Обзор бизнеса
- Компания, продукты, рынки и стратегия
Финансовая отчётность
- Аудированная отчётность и управленческая отчётность
- Нормализованная прибыль / корректировки
Концентрация клиентской базы
- Выручка по клиентам и удержание клиентов
Договоры
- Существенные договоры с клиентами и поставщиками, а также договоры аренды
Команда менеджмента
- Организационная структура и зависимости от ключевых сотрудников
Юридические вопросы
- Корпоративные документы, судебные разбирательства и документы по комплаенсу
Налоги
- Налоговые декларации и любые открытые вопросы
Персонал
- Численность персонала, договоры и обязательства
Интеллектуальная собственность и технологии
- Собственная интеллектуальная собственность, лицензии и системы
Дата-рум
- Виртуальный дата-рум с индексацией и контролем доступа
Как Matchpoint поддерживает
Мы готовим материалы, определяем потенциальных покупателей и выходим на них в рамках NDA, а также проводим конфиденциальный конкурентный процесс. См. M&A руководство по консультированию и M&A практика.
Работаете над мандатом M&A по чек-листу для стороны продавца? Напишите партнёру в WhatsApp →
Связанные страницы
Часто задаваемые вопросы
Обзор бизнеса, финансовая отчетность, анализ концентрации клиентов, ключевые договоры, информация о руководстве и персонале, юридические и налоговые документы, сведения об интеллектуальной собственности и полный дата-рум.
Конкурентное напряжение и убедительная подготовка существенно влияют на цену и определенность сделки.
Задолго до запуска — подготовка предшествует типичному процессу продолжительностью 4–9 месяцев от мандата до завершения. Нормализация прибыли, урегулирование юридических и налоговых нерешенных вопросов и снижение зависимости от ключевых лиц требуют времени, а проблемы, исправленные до того, как их увидят покупатели, защищают как цену, так и определенность сделки.
Качество финансов и концентрация клиентов: аудированная отчетность, нормализованная прибыль и выручка в разрезе клиентов, поскольку зависимость от нескольких клиентов напрямую влияет на стоимость и структуру сделки. Существенные договоры и зависимость от ключевых лиц в команде менеджмента обычно проверяются далее на раннем этапе дью-дилидженса.
За счет строгого соблюдения NDA и поэтапного раскрытия информации: контрагенты проходят проверку до раскрытия любой чувствительной информации, подписывают NDA до получения подробной информации, а доступ к дата-руму предоставляется в рамках контролируемых и аудируемых прав доступа. Также важно ограничивать круг лиц внутри компании, осведомленных о сделке, пока сделка не станет окончательной.
Последнее обновление: сентябрь 2026 г.
Обсудить мандат
Обсудите с партнёром, как это применимо к вашей сделке. Партнёр отвечает лично, как правило, в течение одного рабочего дня.
