Joint venture di progetto
Per uno sviluppo separato dagli altri rischi aziendali, con governance, apporti e ordine di distribuzione dei flussi concordati.
Immobili commerciali · Raccolta di capitale azionario
Raccolta di capitale azionario per il settore immobiliare
Capitale per joint venture, capitale azionario privilegiato e investimenti a livello di piattaforma per sviluppatori, proprietari e imprese operative del settore immobiliare che cercano capitali a partire da USD 5m.
La decisione di finanziamento
Scegliere la struttura in base alla realtà operativa
La soluzione di capitale azionario deve essere coerente con la fase del progetto, l'apporto del promotore, i requisiti di controllo, l'ordine di distribuzione dei flussi e la possibilità per l'investitore di liquidare l'investimento.
Partiamo dall'obiettivo commerciale, dall'importo e dai tempi del capitale, dalla documentazione disponibile e dai poteri per condurre l'operazione. La soluzione individuata viene quindi valutata rispetto a criteri realistici di investitori, finanziatori o acquirenti.
Principali impieghi del capitale
- Acquisizione di terreni e attività preliminari allo sviluppo
- Capitale azionario per costruzione e completamento
- Espansione del portafoglio o della piattaforma
- Ricapitalizzazione e liquidità per gli azionisti
Informazioni per decidere
Cosa valuteranno le controparti
Documentazione sugli immobili commerciali
- Disponibilità giuridica del sito, autorizzazioni e stato dello sviluppo
- Capitale del promotore, garanzie ed esperienza nella realizzazione
- Ipotesi di vendita, locazione o gestione
- Struttura del capitale, ordine di distribuzione dei flussi e tutele negli scenari avversi
- Modalità e tempi di uscita e documentazione a supporto della valutazione
Preparazione dell'incarico
- Fabbisogno di finanziamento pari o superiore a USD 5m
- Proprietà e poteri decisionali chiari
- Dati finanziari e operativi storici
- Impiego dei fondi e calendario dell'operazione definiti
- Disponibilità del management per due diligence e negoziazione
Opzioni di strutturazione
Strutture da valutare
La soluzione viene scelta dopo aver esaminato flussi di cassa, controllo, garanzie, diluizione, tempi e interesse delle controparti.
Capitale azionario privilegiato
Per un profilo di rendimento definito, collocato tra debito senior e capitale azionario ordinario.
Investimento nella piattaforma
Per sviluppatori o operatori che finanziano una pipeline di più progetti e la crescita organizzativa.
Esecuzione
Come si svolge l'incarico
- Definire il perimetro degli attivi e la proposta agli investitori
- Riconciliare fonti, impieghi e apporto del promotore
- Preparare la documentazione su progetto, mercato e promotore
- Individuare sviluppatori, fondi e investitori privati pertinenti
- Negoziare governance, ordine di distribuzione dei flussi, materie riservate e uscita
La sequenza è adattata alla preparazione dell'operazione, alla riservatezza e alla soluzione di capitale scelta.
Incarichi in corso pertinenti
Incarichi in corso in questo mercato
Le sintesi degli incarichi pubblicate sono aggiornate alla data di generazione del sito. Informazioni dettagliate sono disponibili dopo la qualificazione della controparte.
USD 100M
Investimento strategico in uno sviluppatore degli Emirati Arabi Uniti con più progetti; esposizione a livello di piattaforma.
USD 70M
Capitale di joint venture per l'acquisizione di un terreno destinato a un nuovo progetto e capitale per lo sviluppo, Dubai Islands.
USD 150M
Piattaforma di affitti a breve termine a Dubai; raccolta di capitale azionario
Risposta diretta
Consulenza sul capitale azionario strategico e sulla raccolta di capitali per sviluppatori immobiliari
In breve
La consulenza sul capitale azionario per sviluppatori può comprendere joint venture di progetto, capitale azionario privilegiato, capitale a livello di piattaforma e operazioni con investitori strategici. Prima di contattare gli investitori, la soluzione deve conciliare apporto del promotore, controllo, ordine di distribuzione dei flussi, tutele degli investitori, tempi e uscita. Un processo adeguatamente preparato documenta anche perché ogni investitore proposto è coerente con il progetto, l'importo dell'investimento, l'area geografica, la struttura e i requisiti di governance.
Guide decisionali correlate
Domande e risposte
Domande sulla raccolta di capitale azionario immobiliare
Matchpoint segue incarichi di finanziamento immobiliare a partire da USD 5m, in funzione della preparazione del progetto e della coerenza dell'incarico.
Sì. La struttura dipende dalla disponibilità giuridica del sito, dalle autorizzazioni, dall'apporto del promotore, dai tempi di sviluppo e dalle tutele richieste dall'investitore.
Il capitale di joint venture partecipa secondo quote di proprietà e un ordine di distribuzione dei flussi concordati. Il capitale azionario privilegiato prevede generalmente un rendimento prioritario negoziato e tutele definite rispetto al capitale ordinario.
Il pacchetto iniziale comprende normalmente dati sul sito e sulla proprietà, stato dello sviluppo, budget, programma, evidenze di mercato, modello finanziario, struttura del capitale e informazioni sul promotore.
Parliamo di un incarico di raccolta di capitale azionario immobiliare
Indicate la vostra società, il tipo di operazione e l'importo indicativo. Un partner valuterà la coerenza con un incarico da USD 5m+.
