Assessoria Financeira de Infraestrutura

A consultoria em financiamento de infraestrutura ajuda um patrocinador, proprietário ou investidor a transformar um ativo de infraestrutura e seus contratos em uma dívida financiável, capital próprio ou caso de capital híbrido. O trabalho pode incluir preparação, modelagem, alocação de riscos, estruturação de capital, materiais, envolvimento com o mercado e avaliação de termos de compromisso.

O project finance é uma estrutura em que o reembolso depende principalmente do fluxo de caixa e da estrutura contratual do projeto. O financiamento é normalmente organizado em torno de uma empresa de projeto, ativos do projeto, garantias, reservas, convênios e acordos que alocam riscos de construção, operacionais, receitas e de contraparte.

O financiamento de projetos é subscrito principalmente contra fluxo de caixa, contratos e ativos delimitados do projeto. A dívida corporativa depende mais amplamente do balanço patrimonial, do fluxo de caixa operacional e do perfil de crédito geral do mutuário; algumas transações combinam ambas as formas de apoio.

Um projecto torna-se mais financiável quando a procura e as receitas são credíveis, os direitos e as aprovações são claros, os planos de entrega e operação são robustos, os riscos são atribuídos a partes capazes e o fluxo de caixa previsto apoia a estrutura de capital proposta em casos de desvantagens razoáveis.

O protótipo abrange infra-estruturas económicas, infra-estruturas sociais, infra-estruturas digitais e activos de energia, água e transição. A estrutura exata de financiamento depende do ativo, modelo de receita, estágio, contratos e jurisdição.

Sim. Uma pilha de capital pode incluir capital de patrocinador, capital estratégico ou institucional, dívida sênior, capital subordinado ou mezanino e facilidades de reserva. A combinação apropriada depende do risco, fluxo de caixa, controle, custo, prazo e segurança disponível.

Um contrato de fornecimento ou de serviço pode definir quem paga, por que produção ou disponibilidade, a que preço, por quanto tempo e sob que condições de desempenho. A sua qualidade de crédito, aplicabilidade, disposições de rescisão e alinhamento com os custos operacionais podem afetar materialmente a capacidade de endividamento.

O modelo conecta capex, cronograma, premissas operacionais, receitas, custos, impostos, financiamento, reservas e serviço da dívida. Os patrocinadores e fornecedores de capital utilizam-no para testar fontes e utilizações, capacidade de endividamento, retornos, rácios de cobertura, sensibilidades e casos negativos.

Um pacote inicial útil inclui uma descrição de ativos, informações de propriedade e patrocinador, requisitos de financiamento, status do local e dos direitos, viabilidade ou material técnico, capex e cronograma, modelo de receita, contratos materiais, modelo financeiro e problemas de diligência conhecidos. Itens faltantes podem ser registrados em um plano de prontidão.

O escopo geralmente inclui revisão comercial, técnica, jurídica, contratual, financeira, ambiental e social, de seguros, tributária e gerencial. Os requisitos precisos dependem do ativo, da estrutura de financiamento, da política do credor e da jurisdição.

Um ativo operacional pode apoiar financiamento de retirada, extensão de prazo, recapitalização, securitização ou reciclagem de capital quando o histórico operacional, a receita contratada, as cobranças, o desempenho do acordo e a vida útil restante do ativo apoiam a estrutura proposta.

O escopo de serviço de infraestrutura declarado do Matchpoint cobre o UAE e o GCC mais amplo, com cobertura transfronteiriça, incluindo a Índia e o Reino Unido. Aconselhamento jurídico, fiscal, técnico e regulamentar específico da transação deve ser fornecido por especialistas devidamente nomeados.

Compartilhe o ativo, a geografia, o estágio de desenvolvimento, os requisitos de capital, o prazo, o modelo de receita e as evidências atuais por meio da página de contato. O Matchpoint pode então avaliar a adequação do mandato, as lacunas imediatas de informação e o plano de trabalho apropriado para a próxima etapa.