Achat et vente des participations du fonds LP sur le marché secondaire.
Image · Secondaires à LED LPLes actions secondaires dirigées par LP sont la vente et l'achat de participations dans des fonds de commanditaires existants, offrant aux acheteurs une exposition immédiate à un rabais potentiel et aux vendeurs une liquidité précoce. Matchpoint génère et structure les transactions secondaires dirigées par LP.
Dans le cadre de notre Alternatives pratique, Matchpoint Partners a initié et dirigé plus de 2 milliards de dollars de transactions sur quatre continents, et chaque mandat alternatif est dirigé par un partenaire, du premier appel à la clôture.
Mandats alternatifs représentatifs dirigés par Matchpoint Partners.
PBSA et fonds RE commercial — Solutions LP via restructuration.
Fonds multistratégie — mandat de placement en cours.
Placement du fonds (FIA) PE pour la santé.
Placement du fonds technologique VC (FIA).
La portée doit relier la décision requise aux preuves, aux propriétaires responsables et à un itinéraire exécutable.
Les actions secondaires dirigées par LP sont la vente et l'achat de participations dans des fonds de commanditaires existants, offrant aux acheteurs une exposition immédiate à un rabais potentiel et aux vendeurs une liquidité précoce. Matchpoint génère et structure les transactions secondaires dirigées par LP.
Utilisez les résultats comme liste de contrôle pour la portée, les preuves et les flux de travail requis.
Les réponses directes aident le responsable de la décision à identifier l'état de préparation, les lacunes en matière de preuves et la prochaine action requise.
La vente d'une participation existante dans un fonds LP à un nouvel investisseur sur le marché secondaire.
Un déploiement plus rapide, une courbe en J plus courte et souvent une remise sur NAV.
En pourcentage de la valeur liquidative déclarée du fonds, ajustée des appels de capital et des distributions depuis la date de référence. Le niveau reflète la qualité du portefeuille, la réputation du gestionnaire, le montant restant non financé et le moment prévu des sorties : les fonds solides peuvent se négocier à un niveau proche ou supérieur à la valeur liquidative, les plus faibles avec des décotes significatives.
Les étapes relient la portée, les preuves, la structure, les approbations et l'exécution.
Définissez la thèse d’investissement, la portée de l’actif, la structure, la juridiction, la gouvernance et l’investisseur ou la contrepartie visé.
Réconciliez les antécédents, les données du portefeuille, les frais, la liquidité, la valorisation, le risque, le modèle opérationnel et le reporting.
Faites correspondre le mandat de l'investisseur, le ticket, la géographie, l'objectif de rendement, la tolérance à la liquidité, la gouvernance et les contraintes réglementaires.
Organiser le matériel, la salle de données, le DDQ, les documents juridiques, les contrôles et les réponses de gestion requis pour l'examen.
Suivez l’engagement, la diligence, les conditions, les approbations, la clôture, les opérations des investisseurs et les obligations de reporting.
Les lacunes, les hypothèses, les propriétaires et les décisions correctives doivent être documentés avant l'engagement externe ou la clôture.
Les faits importants, les estimations, les hypothèses, les sources, les dates et les propriétaires doivent rester distincts.
Le sponsor, le conseil d'administration, l'investisseur, le prêteur ou le conseiller autorisé doivent jouer un rôle clair dans chaque approbation.
Les coûts, le contrôle, la répartition des risques, le calendrier et les conséquences négatives doivent être comparés de manière cohérente.
La diligence, les approbations, les contreparties, la documentation et les conditions nécessitent des propriétaires nommés et un séquençage.
Utilisez les résultats comme liste de contrôle pour la portée, les preuves et les flux de travail requis.
Cadres de recherche et de décision mappés à ce service à partir du contenu papier vérifié et de la taxonomie canonique du service.
La vente d'une participation existante dans un fonds LP à un nouvel investisseur sur le marché secondaire.
Un déploiement plus rapide, une courbe en J plus courte et souvent une remise sur NAV.
En pourcentage de la valeur liquidative déclarée du fonds, ajustée des appels de capital et des distributions depuis la date de référence. Le niveau reflète la qualité du portefeuille, la réputation du gestionnaire, le montant restant non financé et le moment prévu des sorties : les fonds solides peuvent se négocier à un niveau proche ou supérieur à la valeur liquidative, les plus faibles avec des décotes significatives.
Généralement pour des raisons de portefeuille plutôt que de détresse – rééquilibrer les allocations, libérer du capital pour de nouveaux engagements, se retirer des gestionnaires secondaires ou résoudre une surexposition après les mouvements du marché. Les motivations étant souvent structurelles, les acheteurs disciplinés peuvent acquérir de bons actifs auprès de vendeurs rationnels à des prix raisonnables.
Convenir du prix et des conditions avec l’acheteur, obtenir le consentement du commandité – ce que les documents de fonds exigent presque toujours – et signer un accord de transfert qui déplace à la fois la position financée et tout engagement non financé. La relation GP est importante : les transferts sont plus rapides lorsque l'acheteur est acceptable pour le gestionnaire.
Il couvre les secondaires américains pré-IPO, l'accès aux transactions organisées pour les fonds de capital-investissement et les family offices, le placement de fonds PE/VC et les investissements dans les centres de données AI — pour les investisseurs qualifiés.
Secondaires pré-IPO, secondaires dirigés par GP et LP, co-investissements, placement de fonds PE/VC et SPV, ainsi qu'une exposition thématique aux centres de données AI, à l'infrastructure numérique et à la transition énergétique.
L'accès est réservé aux investisseurs qualifiés – principalement les fonds PE, les family offices et les institutions – sous réserve des conditions d'éligibilité, d'adéquation et de contrepartie.
Les engagements combinent généralement une provision avec des honoraires de réussite. Les conditions sont convenues par écrit avant le début des travaux et adaptées à la taille, à la portée et à la complexité du mandat.
La plupart des mandats atteignent une première liste de conditions dans les 30 jours, en fonction de l'état de préparation et de la structure de la diligence ; la clôture suit une fois les conditions convenues.
Un appel de cadrage court et confidentiel et NDA ; nous structurons les exigences et préparons les documents, puis menons un processus concurrentiel dans l'ensemble de nos plus de 5 000 relations avec des investisseurs et des prêteurs, et négocions la conclusion - avec un partenaire leader à chaque étape.
Matchpoint Partners est basé sur le UAE et gère des mandats transfrontaliers sur le UAE, le KSA, en Inde et au Royaume-Uni, avec une activité de transaction active dans le reste de l'Europe, à Singapour et aux États-Unis.
Matchpoint entreprend des mandats de financement d'entreprise, de financement, de M&A et de placement de fonds à partir de USD 5 millions, sous réserve de l'adéquation du mandat, de la diligence, de la réglementation applicable, de la capacité et d'un engagement écrit. L'équipe partenaire a initié et dirigé plus de 2 milliards de dollars de transactions.
Utilisez le formulaire de demande, envoyez un e-mail à contact@matchpoint-partners.com ou appelez/WhatsApp +971 52 345 1119. Chaque mandat est dirigé par un partenaire dès la première conversation.
Oui. Les informations confidentielles sont traitées conformément aux conditions de la mission et à tout accord de non-divulgation applicable.
Faites-nous part de votre besoin et un partenaire vous répondra personnellement.
Explorez les participants et les options de transaction pertinentes pour cette pratique. Chaque entrée définit un champ de discussion, des contrôles de décision, un point de départ d'engagement rémunéré et les responsabilités du spécialiste à confirmer.
Contexte du mandat : actifs réels, actifs de projet et investissements secondaires. La structure et les droits sont établis par les documents de transaction spécifiques.
Objectif de la décision : Économie des actifs et conditions de propriété.
Portée à discuter : Stratégie de portefeuille sur les marchés privés, sélection des gestionnaires, diligence et accès aux transactions.
Point d'entrée d'engagement payant : étude d'allocation et d'opportunités de marché ; suivi d'une sélection et d'une diligence du gestionnaire ou des actifs.
Scénario illustratif GCC : Un exemple d’investissement immobilier ou secondaire au Qatar peut examiner le support de valorisation, les futurs engagements en capital, les autorisations de transfert et les hypothèses de sortie. Ceci est un exemple de décision hypothétique.
Définir l’objectif d’investissement ou de transaction, le décideur autorisé, les preuves disponibles, les livrables demandés et la prochaine approbation. Utilisez les contrôles de décision ci-dessus pour identifier les lacunes ; convenir par écrit du plan de travail, des responsabilités de livraison et des conditions tarifaires.
Limite de livraison et de spécialiste : Confirmez l’autorité décisionnelle, l’accès aux preuves, les conflits, la portée et les autorisations spécifiques à la juridiction applicable avant l’exécution. Les questions juridiques, fiscales, de marketing de fonds, de valeurs mobilières et de charia nécessitent le recours à un spécialiste désigné approprié. La disponibilité du capital, les rendements des investissements et les dates d'exécution restent sujets à évaluation.
Discutez d'une portée payanteContexte du mandat : vente privée, acquisition, restructuration et transactions secondaires. La structure et les droits sont établis par les documents de transaction spécifiques.
Objectif de la décision : Dépendances d’itinéraire, de valeur et d’exécution des transactions.
Portée à discuter : Évaluation des itinéraires de transaction, conception de processus et assistance à l'exécution.
Point d'entrée d'engagement payant : étude de faisabilité des itinéraires de transaction ; suivi de la conception et de l'exécution du processus.
Scénario illustratif GCC : Une exclusion transfrontalière illustrative GCC peut comparer le périmètre de vente, la préparation autonome, la valorisation et les dépendances de séparation avant de sélectionner un itinéraire de transaction. Ceci est un exemple de décision hypothétique.
Définir l’objectif d’investissement ou de transaction, le décideur autorisé, les preuves disponibles, les livrables demandés et la prochaine approbation. Utilisez les contrôles de décision ci-dessus pour identifier les lacunes ; convenir par écrit du plan de travail, des responsabilités de livraison et des conditions tarifaires.
Limite de livraison et de spécialiste : Confirmez l’autorité décisionnelle, l’accès aux preuves, les conflits, la portée et les autorisations spécifiques à la juridiction applicable avant l’exécution. Les questions juridiques, fiscales, de marketing de fonds, de valeurs mobilières et de charia nécessitent le recours à un spécialiste désigné approprié. La disponibilité du capital, les rendements des investissements et les dates d'exécution restent sujets à évaluation.
Discutez d'une portée payanteLectures complémentaires sur la diligence, les cadres de marché et les exigences applicables. Ces ressources ne vérifient pas un mandat individuel ou une autorisation Matchpoint.
